Futures Fundamentals Strategies. Internet kontrakter forsøker å forutsi hva verdien av en indeks eller råvare vil være på et tidspunkt i fremtiden. Spekulanter i futures markedet kan bruke ulike strategier for å dra nytte av stigende og fallende priser. De vanligste er kjent som går lenge, går kort og sprer seg. Går lang Når en investor går lenge - det vil si inngår en kontrakt ved å godta å kjøpe og motta leveranse av underliggende til en fast pris - betyr det at han eller hun prøver å tjene på en forventet fremtidig prisøkning. For eksempel, la oss si at Joe, med en innledende margin på 2000 i juni, kjøper en spekulant i september en gullkontrakt på 350 per unse, for totalt 1000 unser eller 350 000. Ved å kjøpe i juni, er Joe går lenge med forventning om at gullprisen vil stige når kontrakten utløper i september. I august øker prisen på gull med 2 til 352 per ounce og Joe bestemmer seg for å selge kontrakten for å realisere en pr av den 1000 000 kontrakten ville nå være verdt 352 000 og fortjenesten ville være 2000. Gitt den høye innflytelsen, husk at startmarginen var 2000. Ved å gå lenge gjorde Joe en 100 fortjeneste. Selvfølgelig ville motsatt være sant hvis prisen på gull per unse hadde falt med 2 Spekulanten ville ha innsett et 100 tap Det er også viktig å huske at hele tiden Joe hadde kontrakten, kan marginen ha gått under vedlikeholdsmarginalen. Han ville derfor måtte svare til flere marginanrop, noe som resulterer i et enda større tap eller mindre fortjeneste. Går kort En spekulant som går kort - det vil si inngå en futureskontrakt ved å godta å selge og levere den underliggende til en fast pris - ser etter å tjene penger fra fallende prisnivåer Ved å selge høyt nå, kan kontrakten tilbakekjøpes i fremtiden til en lavere pris, og dermed generere et overskudd til spekulanten. Sagt at Sara gjorde litt undersøkelse og kom til den konklusjonen at prisen av olje skulle gå ned i løpet av de neste seks månedene. Hun kunne selge en kontrakt i november, til den nåværende høyere prisen, og kjøpe den tilbake innen de neste seks månedene etter at prisen har gått ned. Denne strategien kalles gå kort og brukes når spekulanter dra nytte av et fallende marked. Anta at med en innledende margininnbetaling på 3000, solgte Sara en mai råoljekontrakt en kontrakt tilsvarer 1000 fat på 25 per fat, for en totalverdi på 25 000. Oljeprisen hadde nådd 20 per fat, og Sara følte at det var på tide å kontanter inn på fortjenesten. Som sådan kjøpte hun kontrakten som ble verdsatt til 20.000. Ved å gå kort fikk Sara et overskudd på 5000. Men igjen, hvis Sara s forskning hadde ikke vært grundig, og hun hadde gjort en annen beslutning, hennes strategi kunne ha endt i et stort tap. Spreader Som du kan se, går det lenge og går kort er stillinger som i utgangspunktet involverer kjøp eller salg av en kontrakt nå for å dra nytte av å øke o r fallende priser i fremtiden En annen felles strategi som brukes av futureshandlere kalles spreads. Spreads involverer å utnytte prisforskjellen mellom to forskjellige kontrakter av samme vare. Spredning anses å være en av de mest konservative formene for handel i futures markedet fordi det er mye tryggere enn handel med lange, korte, nakne futures-kontrakter. Det er mange forskjellige typer spreads, including. Calendar Spread - Dette innebærer samtidig kjøp og salg av to futures av samme type, med samme pris, men forskjellige Leveringsdatoer Intermarket Spread - Her går investor med kontrakter i samme måned langt i ett marked og kort i et annet marked. For eksempel kan investoren ta kort juni hvete og Long June svinekjøtt Bellies inter-Exchange Spread - dette er hvilken som helst type av spredning der hver posisjon er opprettet i ulike futures-utvekslinger. For eksempel kan investoren skape en posisjon i Chicago Board of Trade CBOT og London International Financial Futures og Options Exchange LIFFEmodities Sugarmercial sukker s opprinnelse dateres så langt tilbake som fjerde århundre. Mens indianerne oppdaget en måte å krystallisere sukker oppdaget maurene en måte å perfeksjonere med. Med utvikling av sukkerfabrikker og raffinaderier, sukker ble en vellykket vare i den muslimske verden. I det 14. århundre brakte morene sukkervekst og produksjon til den iberiske halvøy, og plantasjer ble satt opp i hele det som nå er kjent som Spania og. Disse regionene arvet arven av sukkerproduksjonen en gang Det mauriske imperiet ble vellykket drevet ut av den iberiske halvøy av kong Ferdinand og dronning Isabella. Til slutt har Portugal brakt sukker til den nye verden, og ved 1500-tallet var det mer enn 3000 sukkerfabrikker i hele. Det raffinerte bordssukker vi betrakter en stift var en gang så sjeldent og dyrt at det ble referert til som hvitt gull sukkerrør, som var den første kilden til sukker, er en peren Nial gress som dyrkes i tropiske og subtropiske områder før ankomsten av sukkerrør, honning og frukt var de eneste vanlige søtningsmidlene Senere ble utviklingen av en alternativ sukkerkilde oppdaget. Beets Sukkeret fra disse to kildene er 99 8 ren sukrose , som er et komplekst sukker sammensatt av glukose og fruktose I dag kan sukker finnes over hele verden, med over 120 land produserer den med suksess for bruk i hjemmet og internasjonalt. Fra sukkerroer til sukkerrør vokser denne sektoren til tross for mange sure utfordringer Finn ut mer i Sugar A Sweet Deal For Investors. En råvare futures kontrakt for sukker er vist i følgende tabell. Sugar kontraktspesifikasjoner. Daglig prisgrense Ikke aktuelt i elektroniske markeder. Forståelse av sukkerkontrakter Som alle varer har sukker sitt eget ticker-symbol , kontraktsverdi og marginkrav For å lykkes med å handle med en vare må du være oppmerksom på disse hovedkomponentene og forstå hvordan du bruker t for å beregne din potensielle fortjeneste og tap. For eksempel, hvis du kjøper eller selger en sukker futures kontrakt, vil du se et tickerhåndtak som ser slik ut. Dette er akkurat som å si Sugar SB 2008 8. januar F ved 1185 per pund Det er standard prisingskonvensjon for å se prisene på futures som kobber, kaffe, sukker og appelsinjuice sitert i cent per pund. I dette tilfellet er 11 85 lik 1185 per pund. En næringsdrivende kjøper eller selger en sukkerkontrakt i henhold til denne type offert. Avhengig av den oppgitte prisen, er verdien av en varekontrakt basert på dagens markedspris multiplikert med selve verdien av kontrakten. I dette tilfellet er sukkerkontrakten tilsvarende 112 000 pounds multiplisert med vår hypotetiske pris 1185 x 112.000 pund. 13.272modeller handles basert på margin og marginen endres basert på markedsvolatilitet og kontraktens nåværende pålydende. For å handle en sukkerkontrakt på Intercontinental Exchang e ICE krever en margin på 1 540, som er omtrent 12 av pålydende verdi. Beregning av prisendring Fordi råvarekontrakter er tilpasset, har hver prisbevegelse sin egen særskilte verdi. I en sukkerkontrakt er en 0001 cent flytting lik 11 20 Ved beregning av sukkerresultat - og tapstall beregner du forskjellen mellom kontraktsprisen og utgangsprisen, og multipliserer resultatet med 11 20 For eksempel, hvis prisene flytter fra 11 85 til 13 10, multipliserer du forskjellen, som er 1 25, med 11 20 for å gi en kontrakt verdiendring på 1.400. Sugar Kontrakt Pris 0001 cent flytt 11 20.Sugar Utvekslinger Futures kontrakten for sukker handles på Intercontinental Exchange ICE, Brasiliansk Mercantile og Futures Exchange BF M, Kansai Commodities Exchange KEX , Multi Commodity Exchange MCX, National Commodity Exchange Limited NCEL, Nasjonale Commodities and Derivatives Exchange NCDEX og Zhengzou Commodity CZCE Exchange. Fakta om produksjon Prosessen hvor sukker er p roduced har forandret seg lite siden det 14. århundre. Det naturlige sukker som er lagret i stokkens stengel eller roberot er skilt fra resten av plantematerialet. For sukkerrør, involverer behandling utvinning av saften, skaper og krystalliserer en tykk sirup, spinner krystallene å produsere råsukker og sende råsukker til raffinaderi for sluttbehandling og emballasje. Beetsukkerbehandling skjer normalt i en kontinuerlig prosess uten råsukkerstadiet. Sukker vises i forskjellige former, for eksempel sukkerrør, sukkerroer, honning, lønnsirup og mer. Den unike egenskapen som en enkel karbohydrat gir den den tydelige muligheten til å lage smaksløk tolker den som søt. Hvit sukker er et raffinert sukker som stammer fra sukkerrør og sukkerroer, og selges i mange granulatstørrelser som spenner fra grove til superfine. Sugar cane dominerer som verdens primære sukkerkilde, som dekker 78 av markedet, med sukkerroer som følger på andre plass. Verdensomspennende sukkerproduksjon i 2 006 og 2007 nådde en rekord på 161 millioner tonn, med Brasil som ledet veien med 33 millioner tonn, India et nært sekund med 27 millioner tonn, og EU-EU løp en fjernt tredje med 16 millioner tonn sukkerproduksjon. Sukkerindustrien er unik blant ulike råvarer fordi så mye som 70-80 av alt produsert sukker faktisk er konsumert i opprinnelseslandet. Dette har ført til en internasjonal sukkermarkedsplass med subsidier og urettferdig markedsprising. Faktorer som påvirker sukkerpris Prisen på sukker er påvirket av Følgende faktorer. Hovedhelseproblemer for sukkerforbruk er diabetes, fedme og tannråte. Industriiserte nasjoner har gjort det til en prioritet å løse disse helseproblemene, og kan kreve fortsatt sukkerutbytting eller eliminering helt. Den europeiske union er den andre største sukkereksportør i verden Sukker er subsidiert i mange regioner, inkludert EU, gjennom produksjon og høye importtakster. Enhver skift i pol isete kan omdanne denne ulikke planen. Vesten spiller en nøkkelfaktor for både sukkerrør og sukkerroer. Sukkerrør trives i varmere tropiske klimaer, mens sukkerbiter foretrekker kjøligere klima som. Selv om sukkerroer blir konsekvent brukt som en alternativ kilde til sukkerproduksjon, frostskader og mangel på bearbeidingskapasitet kan spille en viktig rolle for å bestemme deres tilgjengelighet. Som alle sukkerproducerende land, har den en proteksjonistisk politikk for sukkerpriser. Mens produsenter har høyere sukkerpriser, tvinger forbrukerne til å se på alternativer, en situasjon som har ført til et betydelig antall selskaper som bytter til mais sirup. En voksende bevegelse blant sukkerrør og sukkerroer produsenter krever et fritt marked for sukkerproduksjon. Konklusjon Sukkerproduksjon er subsidiert og takst over hele verden Den virkelige prisen på sukker er faktisk ukjent I et virkelig konkurransedyktig handelsmiljø kan sukkerpriser være betydelig mindre Subtile ledetråder surroundin G sin eksport og forbruk må overvåkes for å fastslå markedets retning. Sugar Futures Trading Basics. Suger futures er standardiserte, børshandlede kontrakter der kontraktskjøperen godtar levering fra selger til en bestemt mengde sukker Eksempelvis 112000 pounds til en forutbestemt pris på en fremtidig leveringsdato. Sugar Futures Exchanges. You kan handle Sukker futures på NYSE Euronext Euronext og Tokyo Grain Exchange TGE. Euronext Raw Sugar No 408 futurespriser er notert i dollar og cent per pund og handles i masse størrelser på 112000 pounds 50 lange tonn. Euronext White Sugar No 407 futures handles i enheter på 50 tonn og kontraktspriser er sitert i dollar og cent per metrisk ton. TGE Raw Sugar futures priser er sitert i yen per metrisk tonn og er handlet i mange størrelser på 50 tonn. Utvekslingsproduktnavn. Euronext Raw Sugar nr. 408 Futures Price Quotes. Eneonext White Sugar No 407 Futures Price Quotes. Sugar Futures Trading Basics. Consumers and producer s sukker kan håndtere sukkerprisrisiko ved å kjøpe og selge sukker futures Sukkerprodusenter kan ansette en kort hekk for å låse en salgspris for sukkene de produserer mens bedrifter som trenger sukker, kan bruke en lang hekk for å sikre en kjøpesum for varen de trenger. Sugar futures blir også handlet av spekulanter som antar den prisrisikoen som hedgerne prøver å unngå i retur for en sjanse til å dra nytte av gunstig sukkerprisbevegelse. Spekulanter kjøper sukker futures når de tror at sukkerprisene vil gå opp Omvendt vil de selge sukker futures når de tror at sukker priser vil falle. Les mer om Sugar Futures Options Trading. Ready å begynne å handle Futures. To kjøpe eller selge futures, trenger du en megler som kan håndtere futures trades. OptionsHouse er en fullverdig Futures Commission Merchant som gir en strømlinjeformet tilgang til futures-markedene til ekstremt rimelige kontraktspriser. Du kan også like. Start Reading. Buying straddles er en fin måte å spille på. inntjening Mange ganger kan aksjekursforskjellen opp eller ned etter kvartalsresultatrapporten, men ofte kan bevegelsesretningen være uforutsigbar. For eksempel kan en avsetning skje, selv om resultatrapporten er god hvis investorene hadde forventet gode resultater. Les videre. Hvis du er veldig bullish på et bestemt lager på lang sikt og ønsker å kjøpe aksjen, men føler at det er litt overvurdert for øyeblikket, vil du kanskje vurdere å skrive put opsjoner på aksjen som et middel til å skaffe det til en rabatt Les videre. Også kjent som digitale alternativer, tilhører binære alternativer en spesiell klasse av eksotiske alternativer der opsjonshandleren spekulerer rent på retningen til underliggende innenfor en relativt kort tidsperiode. Les videre. Hvis du investerer Peter Lynch-stil, prøver å forutsi neste multi-bagger, så vil du finne ut mer om LEAPS og hvorfor jeg anser dem å være et godt alternativ for å investere i neste Microsoft Read on. Cash-utbytte er saksøkt av aksjer har stor innvirkning på deres opsjonspriser Dette skyldes at den underliggende aksjekursen forventes å falle med utbyttebeløpet på ex-dividend date. Les videre. Som et alternativ til å skrive dekket samtaler, kan man legge inn et oksekalloppslag for et lignende profittpotensiale, men med betydelig mindre kapitalkrav. I stedet for å holde den underliggende aksjen i dekket callstrategien, vil alternativet Read on. Some aksjer betale generøse utbytte hvert kvartal. Du kvalifiserer for utbyttet dersom du eier aksjene før ex. Utbyttedato Les videre. For å oppnå høyere avkastning på aksjemarkedet, i tillegg til å gjøre flere lekser på de selskapene du ønsker å kjøpe, er det ofte nødvendig å ta på seg høyere risiko. En vanlig måte å gjøre det på er å kjøpe aksjer på margin Les on. Day trading alternativer kan være en vellykket, lønnsom strategi, men det er et par ting du trenger å vite før du bruker begynne å bruke alternativer for dag handel Les videre. Les mer om set call ratio, måten det er avledet og hvordan den kan brukes som en kontrarisk indikator Les videre. Put-call paritet er et viktig prinsipp i opsjonsprising først identifisert av Hans Stoll i sitt papir, The Relation Between Put and Call Prices, i 1969 Det står at premien av et anropsalternativ innebærer en viss rettferdig pris for det tilsvarende salgsalternativet som har samme utsalgspris og utløpsdato, og omvendt Les videre. I opsjonshandel kan du merke bruken av visse greske alfabeter som delta eller gamma når det beskrives risiko knyttet med ulike posisjoner De er kjent som grekerne Les videre. Siden verdien av aksjeopsjoner avhenger av prisen på den underliggende aksjen, er det nyttig å beregne virkelig verdi på aksjen ved å benytte en teknikk kjent som diskontert kontantstrøm Les videre.
No comments:
Post a Comment